今日（2024年2月7日），大盤延續(xù)上漲態(tài)勢，放量大漲！三大指數集體收紅。截至收盤，上證指數漲1.44%，深證成指漲2.93%，創(chuàng)業(yè)板指漲2.37%。兩市全天成交額達到10219.33億元，為2024年以來首次破萬億元，較上個交易日放量956.08億元。北向資金全天凈買入16.84億元。
盤面上，國防軍工板塊領漲兩市，醫(yī)藥、有色金屬、基礎化工等板塊亦漲幅居前。場內熱門ETF方面，國防軍工ETF（512810）場內價格收漲5%，化工ETF（516020）場內價格收漲4.57%；有色龍頭ETF（159876）、醫(yī)療ETF（512170）場內價格收漲超3%！
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近兩日，大盤出現了接連大漲，或反映投資者情緒有所回暖。當前，多重因素或助力大盤繼續(xù)企穩(wěn)：
1、宏觀經濟出現企穩(wěn)態(tài)勢
自2023年以來，宏觀經濟不斷出現企穩(wěn)跡象。近日公布的1月份財新服務業(yè)PMI、財新制造業(yè)PMI以及財新綜合PMI盡管相較上月持平或有所下降，但仍均位于擴張區(qū)間，顯示出中國經濟在新的一年里仍保持了一定的增長勢頭。
2、中央匯金多次出手增持
昨日，中央匯金公司宣布將持續(xù)加大增持ETF的力度和規(guī)模，堅決維護資本市場平穩(wěn)運行。有機構表示，系列政策措施持續(xù)落地，有利于穩(wěn)定市場、避免系統(tǒng)性金融風險、保護投資者利益。當前A股市場配置價值凸顯，部分行業(yè)出清后，在自下而上的內生動力推動下，或將逐步邁入新的上行周期。
3、北向資金持續(xù)流入
近日，A股頻獲北向資金凈買入。繼昨日北向資金凈買入126.05億元，單日凈買入額創(chuàng)2023年12月以來新高后，今日，北向資金再度凈買入16.84億元。值得注意的是，這已是北向資金連續(xù)第七日凈買入。
展望后市，中信建投認為2024年A股有望呈現小牛市，主要源自兩大因素改善，一是全球宏觀流動性明顯改善，二是國內穩(wěn)增長力度或將超預期。這或將推動2024年A股盈利正增長，估值修復。其中，估值修復可能更為關鍵。
【ETF全知道熱點盤點】今日重點聊聊化工、國防軍工、雙創(chuàng)龍頭板塊的交易和基本面情況。
一、再度領漲！化工ETF（516020）收漲4.57%日線三連陽，新鳳鳴等多只個股漲停！
繼昨日大漲后，今日，化工板塊再度出現大漲。截至收盤，反映化工板塊整體走勢的化工ETF（516020）場內價格收漲4.57%，日線三連陽！
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成份股方面，新鳳鳴、泰和新材、三美股份等多只個股漲停，鹽湖股份收漲2.39%、萬華化學收漲1.45%。50只成份股再度全部收紅！
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值得注意的是，在化工行業(yè)景氣度持續(xù)下行，化工板塊接連刷新新低之際，化工ETF（516020）出現連續(xù)兩日較大幅度上漲，或說明部分市場參與者意識到板塊景氣度或已觸底，開始逢低布局。板塊連續(xù)兩日的大漲或也能夠顯著增強投資者的信心。
從板塊基本面來看，當前，化工行業(yè)景氣度或已至底部。數據顯示，自2021年三季度開始，化工板塊在建工程增速開始上行，并于2023年一季度開始拐頭向下。機構表示，在建工程到固定資產存在約一年半的傳導周期，待固定資產增速進入下行通道（說明產能釋放已進入尾聲），化工板塊盈利有望迎來新一輪上行。
此外，化工板塊此前接連出現回調或也受大盤整體影響。然而，當前包括宏觀經濟出現企穩(wěn)態(tài)勢、美聯(lián)儲降息周期即將開啟、高層多次發(fā)聲穩(wěn)信心等多重因素疊加，或助力大盤企穩(wěn)，進而也將繼續(xù)對板塊情緒構成提振。
當前，化工板塊估值仍處相對低位。Wind數據顯示，截至2月7日收盤，細分化工指數市盈率為18.90倍，位于近10年33.98%分位點，配置性價比凸顯。
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展望后市，銀河證券表示，看好供需持續(xù)改善預期下龍頭企業(yè)盈利表現，以及積極進行國產替代的高端新材料企業(yè)、實施規(guī)模擴張的成長型周期龍頭企業(yè)。包括：
1、供需邊際改善預期下，制冷劑、化纖、輪胎龍頭
2、突破國外技術壟斷，加速實現國產替代的高端新材料企業(yè)
3、實施規(guī)模擴張帶來業(yè)績增量的成長型周期龍頭
如何把握化工板塊反彈機遇？借道化工ETF（516020）布局效率或更高。公開資料顯示，化工ETF（516020）跟蹤中證細分化工產業(yè)主題指數，全面覆蓋化工各個細分領域。其中近5成倉位集中于大市值龍頭股，包括萬華化學、鹽湖股份、恩捷股份、華魯恒升、天賜材料、榮盛石化等，分享強者恒強投資機遇；其余5成倉位兼顧布局磷肥及磷化工、氟化工、氮肥、煤化工、鈦白粉等細分領域龍頭股，全面把握化工板塊投資機會。
二、國防軍工板塊領漲，光啟技術、電科網安等多股連板！國防軍工ETF（512810）兩日漲超11%，向上拐點確立？
國防軍工板塊今日繼續(xù)沖高，強勢領漲兩市！國防軍工行業(yè)漲幅在31個申萬一級行業(yè)中高居榜首！
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場內熱門國防軍工ETF（512810）盤初快速走高，而后全天維持高位，場內價格收漲5%兩連陽，一舉收復10日線！近兩日國防軍工ETF（512810）累漲超11%，彰顯“高彈性”！
值得關注的是，國防軍工板塊連續(xù)大漲前夕，逾1億元資金凈申購國防軍工ETF（512810）提前埋伏！而在昨日板塊飆升區(qū)間，國防軍工ETF（512810）場內僅有不到600萬資金小幅流出，反映資金繼續(xù)看好板塊后市表現。
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成份股方面，再度普漲，國防軍工ETF（512810）80只成份股中74股收漲，7股漲停封板，其中光啟技術、電科網安、航天發(fā)展等3股連板。
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從估值來看，當前國防軍工板塊投資吸引力極大。Wind數據顯示，截至2月5日，中證軍工指數PE估值41.65倍，刷新近10年來最低估值紀錄。財通證券最新研報判斷，當前國防軍工板塊已處于超跌區(qū)間，未來或將有較大超額反彈空間。
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高景氣，低估值！把握國防軍工板塊超跌反彈機遇，相關產品國防軍工ETF（512810），該基金跟蹤中證軍工指數，成份股全面覆蓋80只國防軍工領域的細分龍頭，是一鍵投資A股軍工核心資產的利器。值得關注的是，截至2023年末，國防軍工ETF（512810）自成立以來的凈值增長相對業(yè)績基準的超額回報高達20.99%！
注：國防軍工ETF自2016年成立以來至2023年的分年度業(yè)績分別為-7.33%、-12.27%、-28.34%、25.39%、77.34%、25.08%、-25.52%，-9.09%，同期業(yè)績比較基準（中證軍工指數）收益率分別為-3.44%、-18.37%、-27.25%、22.02%、67.91%、14.28%、-25.74%、-11.02%。國防軍工ETF標的指數中證軍工指數成份股構成根據該指數編制規(guī)則適時調整，其回測歷史業(yè)績不預示指數未來表現。
三、三日勁漲8.15%！雙創(chuàng)龍頭ETF（588330）放量漲1.81%強勢三連陽！
今日市場延續(xù)反彈，三大指數全部收紅，科創(chuàng)+創(chuàng)業(yè)再度聯(lián)袂勁漲，漲幅均超2%，科技板塊表現亮眼，醫(yī)藥生物、電力設備、電子在申萬31個一級行業(yè)中漲幅居前，合計獲主力資金凈流入超40億元。
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熱門ETF方面，一鍵雙拼“創(chuàng)業(yè)板+科創(chuàng)板”的雙創(chuàng)龍頭ETF（588330）場內價格上漲1.81%，實現日線三連陽，三日累計漲幅8.15%，強勢收復20日均線，今日成交額超3400萬元。
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雙創(chuàng)龍頭ETF（588330）被動跟蹤標的中證科創(chuàng)創(chuàng)業(yè)50指數，納入創(chuàng)業(yè)板的高盈利、高成長資產和創(chuàng)業(yè)板中的稀缺性資產，其中“新半醫(yī)”概念股占比近9成：醫(yī)藥生物板塊，華大智造漲超17%，君實生物-U漲超12%，邁瑞醫(yī)療漲2.91%，智飛生物漲1.03%；半導體板塊，禾邁股份漲超14%，格科微漲超11%，中微公司漲2.29%；新能源板塊，派能科技漲超9%，陽光電源漲1.22%。
消息面上，新能源、半導體、生物醫(yī)藥板塊均有利好消息催化，具體來看：
①新能源方面，2月2日，三部委聯(lián)合發(fā)布綠證新規(guī)，將綠證交易對應電量納入“十四五”省級人民政府節(jié)能目標責任評價考核指標核算，支持各地區(qū)、各類主體增加可再生能源消費。2月3日，中央一號文件發(fā)布，推動農村分布式新能源發(fā)展，加強重點村鎮(zhèn)新能源汽車充換電設施規(guī)劃建設，加強荒漠化綜合防治，探索“草光互補”模式。
東興證券表示，持續(xù)看好中國可再生能源發(fā)展前景，以及風電、光伏新技術產業(yè)化對長期降本增效的推動作用。
②半導體方面，半導體是一個周期成長行業(yè)，具有明顯的規(guī)律性，一輪完整的景氣周期四年左右，景氣上行兩年，景氣下行兩年。從歷史經驗來看，2023年下半年開始的這兩年，全球電子半導體或進入景氣上行周期。疊加2024年AI手機、AIPC驅動的換機消費熱潮，半導體領域或迎來較好的業(yè)績改善機遇。
③生物醫(yī)藥方面，2月5日，有關部門《關于建立新上市化學藥品首發(fā)價格形成機制鼓勵高質量創(chuàng)新的通知》征求意見稿通過有關行業(yè)協(xié)會征求意見，主旨是堅持藥品價格由市場決定，更好發(fā)揮政府作用，整體提高新藥掛網效率，支持高質量創(chuàng)新藥品獲得與高投入、高風險相符的收益回報。
東海證券表示，2023年報業(yè)績預披露結束，醫(yī)藥生物行業(yè)各子板塊受行業(yè)政策、供需關系變化等影響，業(yè)績表現分化明顯。其中，中藥、醫(yī)療設備、醫(yī)院和血制品等細分子板塊業(yè)績整體表現良好。當前板塊處于多重底部區(qū)間，近期的非理性快速下跌，使得板塊底部進一步得到夯實，中長期投資價值顯著。
“國家隊”入市托底，近期對中小盤股票、成長性股票的關注度明顯提升。東吳證券表示，隨著美元利率高位下行，A股風格切換有望發(fā)生，成長風格或迎估值修復。
值得注意的是，截至2月7日收盤，雙創(chuàng)龍頭ETF（588330）跟蹤標的中證科創(chuàng)創(chuàng)業(yè)50指數市盈率PE為24.22倍，位于指數基日以來0.74%歷史極低分位點，配置性價比凸顯。
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公開資料顯示，雙創(chuàng)龍頭ETF（588330）緊密跟蹤中證科創(chuàng)創(chuàng)業(yè)50指數，覆蓋科創(chuàng)板、創(chuàng)業(yè)板市值較大的50只新興產業(yè)股票，囊括光伏、儲能、鋰電、半導體、醫(yī)藥生物等行業(yè)，其中，電子、電力設備、醫(yī)藥生物這三個行業(yè)在中證科創(chuàng)創(chuàng)業(yè)50指數中，均占據20%-30%的比例，呈現“三足鼎立”結構。其權重股匯聚寧德時代、邁瑞醫(yī)療、中芯國際、陽光電源等細分賽道的龍頭公司?？春每萍脊稍鲩L潛力的投資者，相關產品雙創(chuàng)龍頭ETF（588330）。
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圖片及數據來源：滬深交易所、華寶基金、雪球、Wind等，截至2024年2月7日。風險提示：化工ETF被動跟蹤中證細分化工產業(yè)主題指數，該指數基日為2004.12.31，發(fā)布于2012.4.11；國防軍工ETF被動跟蹤中證軍工指數，該指數基日為2004.12.31，發(fā)布于2013.12.26；雙創(chuàng)龍頭ETF被動跟蹤中證科創(chuàng)創(chuàng)業(yè)50指數，該指數基日為2019.12.31，發(fā)布于2021.6.1；有色龍頭ETF被動跟蹤中證有色金屬指數，該指數基日為2013.12.31，發(fā)布于2015.7.13；醫(yī)療ETF被動跟蹤中證醫(yī)療指數，該指數基日為2004.12.31，發(fā)布于2014.10.31。指數成份股構成根據該指數編制規(guī)則適時調整，其回測歷史業(yè)績不預示指數未來表現。文中提及個股僅為指數成份股客觀展示列舉，不作為任何個股推薦，不代表基金管理人和本基金投資方向。任何在本文出現的信息（包括但不限于個股、評論、預測、圖表、指標、理論、任何形式的表述等）均只作為參考，投資人須對任何自主決定的投資行為負責。另，本文中的任何觀點、分析及預測不構成對閱讀者任何形式的投資建議，亦不對因使用本文內容所引發(fā)的直接或間接損失負任何責任。投資人應當認真閱讀《基金合同》、《招募說明書》、《基金產品資料概要》等基金法律文件，了解基金的風險收益特征，選擇與自身風險承受能力相適應的產品。基金過往業(yè)績并不預示其未來表現！根據基金管理人的評估，化工ETF風險等級為R3（中風險），國防軍工ETF風險等級為R3（中風險），雙創(chuàng)龍頭ETF風險等級為R4（中高風險），有色龍頭ETF風險等級為R3（中風險），醫(yī)療ETF風險等級為R3（中風險）。銷售機構（包括基金管理人直銷機構和其他銷售機構）根據相關法律法規(guī)對本基金進行風險評價，投資者應及時關注基金管理人出具的適當性意見，各銷售機構關于適當性的意見不必然一致，且基金銷售機構所出具的基金產品風險等級評價結果不得低于基金管理人作出的風險等級評價結果。基金合同中關于基金風險收益特征與基金風險等級因考慮因素不同而存在差異。投資者應了解基金的風險收益情況，結合自身投資目的、期限、投資經驗及風險承受能力謹慎選擇基金產品并自行承擔風險。中國證監(jiān)會對本基金的注冊，并不表明其對本基金的投資價值、市場前景和收益做出實質性判斷或保證?；鹜顿Y需謹慎。