文 | 華夏能源網(wǎng)

華夏能源網(wǎng)（公眾號hxny3060）獲悉，近日，韓國研究機構(gòu)SNE Research發(fā)布了2025年1-5月全球動力電池裝車量排名及數(shù)據(jù)，全球動力電池裝車總量為401.3GWh，同比增長38.5%。

從Top10的排名情況來看，中日韓動力電池“三國殺”的競爭格局正在發(fā)生變化，中國企業(yè)與日韓企業(yè)的市場份額此長彼消。中國企業(yè)正以壓倒性優(yōu)勢，提前鎖定勝局。    

中國企業(yè)繼續(xù)占據(jù)主導(dǎo)地位，坐擁6個席位。其中，寧德時代（SZ：300750）蟬聯(lián)榜首，市占率達到38.1%，比亞迪（SZ：002594）緊隨其后，市占率達到17.4%。

中國企業(yè)的整體市場份額也由2024年同期的64.2%提升至今年的68.4%，再創(chuàng)新高。這意味著全球每三輛電動汽車中，就有兩輛搭載中國廠商的動力電池。

尤為值得注意的是，以中創(chuàng)新航（HK：3931）、國軒高科（SZ：002074）、億緯鋰能（SZ：300014）、蜂巢能源為代表的中國二線電池廠商，裝車量出現(xiàn)較大增長，進一步?jīng)_擊日韓廠商市場地位。

相對應(yīng)的，LG新能源、SK On、三星SDI、松下市場份額無一例外呈現(xiàn)下滑態(tài)勢。動力電池江湖的“二線陣營”正在重構(gòu)，被中國一線企業(yè)擠下去的日韓企業(yè)，很快又會被中國二線企業(yè)踩在腳下。

日韓廠商市占率全部萎縮

1-5月全球動力電池裝車量排名中，LG新能源仍然居第三名，裝車量為39.9GWh，同比增長14.3%。但是，LG新能源的市場份額卻由2024年同期的12.1%下滑至2025年的10%，與前兩名的差距進一步拉大。

除LG新能源之外，其余日韓廠商的排名和市場份額出現(xiàn)大幅滑落。SK On、三星SDI、松下從2024年的第4至6名，下滑至2025年同期的第5、7、8名。

日韓電池大廠市場份額下滑的主要原因，是其電動汽車客戶銷量下滑。

例如，LG 新能源的電池主要供給特斯拉、雪佛蘭、起亞和大眾。今年上半年，特斯拉的銷量出現(xiàn)下降，尤其是在歐洲市場下降明顯，這對LG新能源的電池業(yè)務(wù)產(chǎn)生沖擊。數(shù)據(jù)顯示，搭載LG新能源電池的特斯拉車型減少了13.3%。

同樣受特斯拉銷量下降影響的，還有松下。

松下是特斯拉的長期合作伙伴。早在2008年，特斯拉上市第一款車型Roldster時，松下便為其提供電池。正是因為這種深度綁定關(guān)系，松下的動力電池裝車量排名滑落至第8位。裝車量從去年的13.4GWh下滑至11.7GWh，同比下滑幅度達到12.9%，市占率也由2024年同期的4.6%下滑至2.9%。

此外，三星SDI的市占率也由4.9%下滑至3.3%，裝車量從去年同期的14.3GWh降至13.1GWh。SNE稱，三星SDI電池裝車量呈下降趨勢的主要原因，也是歐洲和北美主要汽車制造商對電池的需求下降。

相比于LG新能源、松下、三星SDI，SK On受下游電動汽車客戶拖累較小。

SK On在日韓廠商中市場份額下滑最少，由去年同期的4.9%下滑至如今的4.2%，僅失去了0.7個百分點。并且，SK On的裝車量保持同比增長，由去年的14.2GWh增至16.8GWh。究其原因，SK On的客戶主要是現(xiàn)代、福特、梅賽德斯-奔馳和大眾等，搭載SK On的幾款車型在歐洲都有較好的銷量。

中國二線廠商排名狂飆

擠壓并吃掉日韓廠商市場份額的，正是來自中國的電池制造商。

從2023年開始，寧德時代、比亞迪便穩(wěn)居動力電池排行榜的冠亞軍，寧德時代更是連續(xù)8年登頂全球第一。

今年前5個月，市場“馬太效應(yīng)”加劇，“寧王”與“迪王”的市占率進一步提升，留給其他中小廠商的空間更加狹窄。

其中，寧德時代的裝車量達到152.7GWh，同比增長40.6%，市占率38.1%。寧德時代強大到寧人恐怖，它一家的裝車量比2到4名的總和還要多。

比亞迪也表現(xiàn)搶眼，裝車量達到70GWh，同比增速高達57.1%，市占率17.4%。

寧德時代和比亞迪兩家一線廠商就占據(jù)了超過一半的市場份額，而且增長趨勢并未見頂，給包括日韓廠商在內(nèi)的二線企業(yè)造成巨大壓力。

然而，日韓廠商更大的壓力來自于同樣位于二線的其他中國企業(yè)。這些中國企業(yè)正從裝車量、市場份額、排名等各方面狂飆突進，對日韓廠商的市場地位造成直接威脅。

其中，中創(chuàng)新航的名次超越了SK On、三星SDI和松下，由去年同期的第7位竄升至第4位，裝車量由13.7GWh增至16.9GWh，同比增長超過22%。

不過，中創(chuàng)新航也是唯一一家市場份額萎縮的中國廠商，其市場份額由4.7%下滑至4.2%，下滑了0.5個百分點。

國軒高科的進步更為明顯，從去年同期的第9名升至今年的第6名，將三星SDI和松下甩在后面，裝車量由7.7GWh增至13.8GWh，同比增速高達78.9%，市占率3.4%。

億緯鋰能雖然位列第9，但其裝車量由6.4GWh增至10.8GWh，同比增長67.7%，市場份額也由2.2%提升至2.7%。

值得注意的是，去年同期位列第10的欣旺達（SZ：300207），今年掉出了榜單，取而代之的是今年最大的“黑馬”蜂巢能源。其裝車量由5GWh飆升至10.5GWh，以100.1%的炸裂增速，成為Top10中增速最快的廠商。

蜂巢能源爆發(fā)式的增長緣自歐洲市場的突破，其為tellantis供貨12.8萬套短刀電池包，配套寶馬MINI超11萬套。

除了全球排名之外，在海外市場份額方面，也能明顯感覺到中國廠商的崛起。

在海外市場，日韓四家廠商合計市占比由去年同期的55.2%降至46.1%，失去了9.1%的市場份額。與之相對的是，中國動力電池廠商在海外市場的增速驚人。其中，比亞迪和國軒高科的海外裝機量增速分別為142.9%、113.4%，大幅領(lǐng)先其他廠商。

中國廠商為何如此強大？

中國動力電池廠商強勢崛起、全面領(lǐng)先，一方面是受到電動汽車客戶群體及車型的影響。

例如，寧德時代的客戶群體覆蓋面更廣，既包括極氪、問界、理想和小米等中國汽車廠商，也包括特斯拉、寶馬、梅賽德斯-奔馳和大眾等國際客戶。尤其是中國汽車廠商銷量的持續(xù)增長，為寧德時代電池裝車增長提供了支撐。

比亞迪的電池主要受益于自身電動汽車銷量的增長。通過車海戰(zhàn)術(shù)和價格競爭力，比亞迪的銷量節(jié)節(jié)攀升，今年1到5月，比亞迪以約158.6萬輛的銷量位列全球電動汽車銷量第一，同比增長34.8%。預(yù)計2025年其銷量將達到550萬輛，如此，其電池的市場份額有望進一步擴大。

另一方面，中國廠商的綜合實力正在增強。動力電池的競爭，從來不僅是裝車量的數(shù)字游戲，更是技術(shù)、供應(yīng)鏈與全球化能力的綜合較量，而中國動力電池廠商正在加快這些綜合能力的淬煉。

近期，中國企業(yè)全球化布局明顯提速。例如，寧德時代印尼基地啟動建設(shè)，在港上市募資將加快匈牙利項目進度；蜂巢能源泰國工廠投產(chǎn)；億緯鋰能啟動港交所上市，引入國際化資本……中國電池制造商正在從單純的產(chǎn)品出口，升級為資本國際化、技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)與生產(chǎn)體系的全面出海。

中國電池制造商在技術(shù)創(chuàng)新方面也領(lǐng)先全球。例如，寧德時代的麒麟電池、比亞迪的刀片電池等技術(shù)創(chuàng)新，提升能量密度和安全性的同時，大幅降低了生產(chǎn)成本。

不過，在全面崛起的同時，中國電池廠商也應(yīng)該警惕包括產(chǎn)品安全性、地緣政治等多方面的風(fēng)險，例如，今年上半年，特朗普上臺后，曾短暫影響了動力電池廠商的全球化動作。此類不確定因素未來還會層出不窮，最有效的應(yīng)對方法只有一條，那就是讓自己變得更強大。