界面新聞記者 | 曾令俊

“零售業(yè)務已度過最艱難的‘灰暗時期’，正處于爬坡階段，前期改革為零售業(yè)務再次起飛與發(fā)展奠定了良好的基礎。”在8月25日下午的中期業(yè)績發(fā)布會上，平安銀行行長冀光恒說。

當天，冀光恒攜手副行長兼首席財務官項有志，副行長方蔚豪，行長助理兼首席風控官吳雷鳴等高管出席業(yè)績會，并回答投資者關心的零售轉型、對公業(yè)務、資產(chǎn)質量等問題。

冀光恒表示，經(jīng)過兩年的改革調(diào)整，平安銀行在戰(zhàn)略梳理、風險化解、團隊建設、風氣整治，穩(wěn)定經(jīng)營等方面取得了一些階段性成果，體現(xiàn)出了戰(zhàn)略韌性和逆周期適應的能力。

關于下半年的工作重點，冀光恒表示，將加強關注重點經(jīng)營單位和重點分行的業(yè)績表現(xiàn)，提升營收和利潤水平。上半年，平安銀行實現(xiàn)營收693.85億元，同比下降10%；歸母凈利潤248.7億元，同比下降3.9%，降幅均較一季度有所改善。

零售不良率出現(xiàn)拐點

中報顯示，截至今年上半年末，平安銀行不良貸款率由上年末的1.06%下降至1.05%；個人貸款不良率1.27%，較上年末下降0.12個百分點，較2025年3月末下降0.05個百分點。

冀光恒在業(yè)績會上對界面新聞記者說，經(jīng)過前期對部分風險業(yè)務的調(diào)整，平安銀行有效遏制了零售貸款不良率上升勢頭，不良生成率連續(xù)六個季度下降，出現(xiàn)明顯拐點。

平安銀行行長助理王軍對界面新聞記者表示，高風險個貸產(chǎn)品的壓降確實已接近尾聲，零售資產(chǎn)風險高點已過，趨勢逐漸向好。上半年平安銀行零售貸款規(guī)模下降總量中，信用卡占比超過95%；一季度零售貸款余額較去年末下降381億，二季度零售貸款余額較一季度環(huán)比僅下降了31個億；基礎類貸款中按揭貸款較年初增長了201億。

“下半年我們還會在風險可控的前提下，加大整個零售貸款的投放力度，持續(xù)鞏固止跌回穩(wěn)的趨勢，力爭實現(xiàn)恢復性增長?！蓖踯娍偨Y道。

談到過去兩年平安銀行零售改革的成果，冀光恒用三句話進行總結。

一是戰(zhàn)略更加清晰。過去平安銀行在零售上曾出現(xiàn)一些偏差，比如追求高收益、高風險業(yè)務，獲取客戶和貸款主要依賴中介渠道，自營渠道建設不足。現(xiàn)在，平安銀行堅持零售戰(zhàn)略不變，但在渠道選擇、客戶經(jīng)營、風控能力等方面都有比較大的變化，更適應市場環(huán)境和宏觀形勢變化。

二是戰(zhàn)術更加精細。冀光恒認為，過去平安銀行在有效獲得客戶和客戶體驗方面存在不足。現(xiàn)在更加重視有效獲客和精細化維護，在客戶體驗和服務質量上有了明顯提升。

三是零售隊伍的精神面貌發(fā)生了很大變化。冀光恒指出，過去零售隊伍更多去盯市場，現(xiàn)在盯市場的同時，也盯內(nèi)功、盯專業(yè)。另外，總行與分行的配合也更流暢，總行應該在機制、配套、激勵考核和宏觀性方面做研究，分行則在一線把控風險，并根據(jù)地域和客戶差異獲得更多授權。 

息差短期仍有一定壓力

此次業(yè)績會，也是該行副行長方蔚豪作為對公條線負責人的首秀，他闡述了該行對公業(yè)務的發(fā)展思路。

截至2025年6月末，平安銀行企業(yè)存款余額達23671.33億元，較上年末增長5.4%；企業(yè)貸款余額16825.20億元，較上年末增長4.7%；對公客戶數(shù)攀升至90.91萬戶，較上年末增長6.5%。

在貸款收益端，上半年該行一般企業(yè)貸款收益率降低至3.14%；在存款付息端，對公存款付息成本大幅優(yōu)化，上半年，該行對公貸款存款付息率1.67%，較去年全年下降34個BP，付息率達到行業(yè)平均水平。

方蔚豪在業(yè)績會上對界面新聞記者表示，平安銀行的對公戰(zhàn)略這幾年一直是一脈相承的，也是一直延續(xù)的，那就是“對公做精——做精行業(yè)、做精客戶、做精產(chǎn)品。在此基礎上，銀行進一步明確 “守正、調(diào)優(yōu)、增長、創(chuàng)新”四大舉措。

方蔚豪表示，近年來，平安銀行聚焦六大重點行業(yè)，包括基礎設施、政府與公用事業(yè)、基礎能源、新能源等。在這些領域，除房地產(chǎn)主動避險外，其余板塊均保持良好增長。同時，平安銀行重點打造六大核心產(chǎn)品，如供應鏈金融、跨境金融、并購金融等，均保持良好發(fā)展。

在負債端，方蔚豪稱，平安銀行著力壓降高息負債與保證金業(yè)務，優(yōu)化存款結構。截至6月末，對公低收益業(yè)務有所下降，為信貸投放騰出空間，活期存款占比也穩(wěn)步提升；在資產(chǎn)端，銀行通過管控結構性風險，進一步優(yōu)化了資產(chǎn)負債表和盈利結構，為可持續(xù)增長奠定基礎。

“我相信按照這樣的一個趨勢往下走，到年底的話我們會有不錯的收獲。”方蔚豪說道。

今年上半年，平安銀行利息收入879.3億元，同比下降15.6%，利息凈收入445.07億元，同比下降9.3%；凈息差、凈利差為1.8%、1.76%，較去年同期分別下降16個、15個基點。

談及息差，該行副行長兼首席財務官項有志在對界面新聞記者指出，當前市場息差已處于較低水平，“全行業(yè)可能也就1.4幾了，而我們目前是1.8，還在行業(yè)里面處在一個比較好的水平”。

冀光恒表示，希望未來平安銀行用幾年的時間，息差維持在一個較高的水平。具體到行業(yè)排名，他明確目標：“在股份制銀行中排除了第一名以外，要在第二、第三，不能離開這個區(qū)間”。

項有志表示，過去兩年，平安銀行在負債端下了大力氣，壓降高風險、高利率的存款，提升活期存款的占比。

對于未來息差趨勢，項有志認為，短期可能還是有壓力，但整體下降的趨勢肯定會放緩?！拔覀冞€是要從遠端來看。從資產(chǎn)端來看，我們希望中風險、中收益的產(chǎn)品慢慢上量，然后負債端我們繼續(xù)地管控好，能夠逐步地能夠企穩(wěn)這么一個態(tài)勢?！?/span>

分紅盡力保持穩(wěn)定和連續(xù)

中報顯示，平安銀行2025年中期利潤分配方案為，每10股派發(fā)現(xiàn)金股利2.36元（含稅），合計派發(fā)現(xiàn)金股利45.80億元，占歸屬于普通股股東凈利潤的20.05%，占歸屬于該行股東凈利潤的比例為18.42%。對比去年，該行今年中期分紅率略有提升。

對于2025年中期分紅，董事會秘書周強對界面新聞記者表示，“中期分紅18%和去年是持平”，不論是在分紅水平還是分紅頻次上，希望能盡力保持穩(wěn)定和連續(xù)。

關于2025年底分紅情況，周強表示，要屆時根據(jù)業(yè)務和資本的狀況而定，繼續(xù)秉持量力而行、盡力而為的原則，也要為明年經(jīng)濟回暖、業(yè)績更快增長要留出余地，在穩(wěn)定可持續(xù)的大前提下，兼顧好股東回報和資本需求的平衡。

從中長期視角，周強表示：“我們更致力于在走出拐點趨勢之后，通過我們利潤和業(yè)績實實在在地增長，為分紅率的進一步提升打好基礎。持續(xù)為股東來創(chuàng)造穩(wěn)定增長的價值?！?/span>

周強說，管理層非常重視投資者回報，關注資本市場的訴求。2023年平安銀行資本充足水平明顯改善后，管理層立即決策并推出大幅提升分紅的方案；2024年雖因業(yè)務投放增加導致資本充足水平略有下降，但仍保持了略高于行業(yè)平均的分紅水平，達到27%。

談及分紅決策的核心考量因素，周強指出，主要包括“資本水平、利潤狀況、市場期待、監(jiān)管鼓勵以及自身意愿”，且“這幾個方面現(xiàn)在都具備成熟的條件，或者是有強烈的認知”。

談及資本補充計劃，周強表示，目前平安銀行資本水平比過去是有所提升，能夠支持業(yè)務正常發(fā)展的需要。他表示，目前還是會以內(nèi)生資本的積累為主，還沒有關于資本補充的計劃。