界面新聞記者 | 馮麗君
我國再保險行業(yè)正在快速發(fā)展。
目前，已有26家實體再保險運營機構匯聚上海臨港，6家境外機構在上海國際再保險登記交易中心（下稱“登記交易中心”）設立了交易席位，開通交易權限的機構達128家，初步形成了再保險全產業(yè)鏈條。截至今年三季度末，登記交易中心累計交易規(guī)模達到45億元，累計登記規(guī)模近1100億元，業(yè)務穩(wěn)步增長。
在10月22日召開的2025上海國際再保險會議主論壇上，國家金融監(jiān)督管理總局財險司司長尹江鰲指出，面對“十五五”時期生產、消費、貿易等領域的高質量發(fā)展，相關保險需求對供給能力將提出新的要求。應充分發(fā)揮再保險作為“放大器”“調節(jié)器”和“連接器”作用，促進保險業(yè)實現(xiàn)“敢保”“善?！薄皶！薄?/p>
“未來十年是中國再保險業(yè)補缺口時期”
再保險遵循“風險分散”原則，本質上是依托自身數(shù)據(jù)積累、模型定價和全球化經營等優(yōu)勢，將各類巨災風險、新興風險及復雜風險進行全球化轉移和分散。
上海金融監(jiān)管局局長綦相表示，當前保險業(yè)服務經濟社會發(fā)展和人民生活大有可為，再保險作為“保險的保險”，應當進一步發(fā)揮對巨災風險、新興風險、超額風險等的保障和支持力度，有所作為。
“再保險的主要功能是分散超出保險公司風險承受能力或風險偏好的那部分風險，比如重大巨災風險，重大事故風險，同時再保險可以作為一種資本補充，在改善保險公司償付能力方面發(fā)揮一定作用?！?太保產險再保險部總經理王金寶告訴界面新聞。
然而，全球再保險市場風險復雜。
2024年全球自然巨災導致的保險損失連續(xù)五年超過1000億美元。其中，以單一巨災造成保險損失超過10億美元為標準，2023、2024兩年發(fā)生此類巨災的頻次保持歷史峰值水平。全球氣候變化導致巨額保險損失已成新常態(tài)。
中再產險總經理王忠曜在界面新聞等媒體采訪時表示，“當前，國際政治經濟領域摩擦不斷，地緣政治風險上升，保險業(yè)務中政治暴力、營業(yè)中斷、航空以及網(wǎng)絡安全等領域的風險敞口增加。在貿易保護主義升級的背景下，發(fā)生供應鏈中斷與額外通脹的可能性上升，可能引發(fā)行業(yè)理賠成本增加、盈利水平下滑與保障缺口擴大等一系列不利情形?！?/p>
當前，再保險服務邊界也進一步拓展至氣候變化、網(wǎng)絡安全、地緣沖突等非傳統(tǒng)安全領域。中國再保擬任董事長莊乾志介紹稱，再保險是分散氣候變化等巨災風險的主要渠道，是應對科技創(chuàng)新等新興風險的重要工具，也是防范地緣沖突等復雜風險的有效手段。
不過，2024年，我國GDP占全球17%，保險市場規(guī)模占全球10%，而再保險市場規(guī)模占全球份額僅4%，僅排在全球第7位。
莊乾志表示，在很多壟斷程度高、技術要求強等巨災、復雜和特殊風險領域，我們的再保險供給不足，我國再保險市場要素集聚、風險定價和市場引領能力亟待增強，“未來十年，是中國保險再保險業(yè)補缺口時期，加快再保險發(fā)展已成為下一步金融改革發(fā)展的基本邏輯和戰(zhàn)略選擇?！?nbsp;
中國險企“出?！闭摇八{?！?/strong>
“我們越來越認識到，中國經濟快速發(fā)展，各個領域的全面風險保障需求在上升?！?上海金融監(jiān)管局副局長毛利恒在會議上表示，一方面，我國經濟社會發(fā)展方式正在加快轉型，科技創(chuàng)新、綠色低碳、航空航天等戰(zhàn)略領域快速發(fā)展，大量新興風險保障需求持續(xù)釋放；另一方面，中國企業(yè)在加快“走出去”，公開數(shù)據(jù)表明，截至2024年末，我國設立境外企業(yè)總數(shù)已經達到5.2萬家，境外企業(yè)資產總額超過9萬億美元，亟待再保險行業(yè)主動作為，織密中國海外利益“安全網(wǎng)”。
中國企業(yè) “走出去”，新能源車備受關注。數(shù)據(jù)顯示，2024年我國新能源汽車出口超128萬輛，首登全球第一。今年以來保險公司借助新能源車險“出?！辈椒ゼ涌?。
王忠曜對界面新聞等媒體分析道，“在國內車險市場競爭白熱化的背景下，海外市場特別是發(fā)展中國家的新能源車險藍海，自然成為險企尋求新增長曲線的戰(zhàn)略選擇。隨著中國新能源車企品牌在海外認知度提升，‘車到哪，保險到哪’成為必然。更重要的是，新能源車特有的三電系統(tǒng)、智能網(wǎng)聯(lián)等功能形成了全新的風險圖譜，海外險企普遍缺乏相關數(shù)據(jù)積累，這為中國險企留下了寶貴的市場窗口?！?/p>
王金寶告訴界面新聞，太保產險經過與國內主機廠深度交流，全面了解新能源車企出海發(fā)展面臨的保險痛點，通過整合渠道資源，在今年率先為新能源車企出口泰國的車輛提供保險服務，同時創(chuàng)建了出海車險回國之路，即新建直保當?shù)爻鰡巍⒃俦？缇撤秩氲哪Ｊ?，將產品和服務延展到國外，將業(yè)務和業(yè)績回流到國內。同時，這一新模式迅速在同類業(yè)務上得到推廣復制。
“新能源車保險需求強勁增長，給保險行業(yè)帶來了巨大商機，保險行業(yè)必定會投入更多資源，在客戶選擇、車型選擇、風險定價、理賠管控等方面提升精細化經營管理能力，只要整個行業(yè)對此形成共識，相信在不久的將來，新能源車保險整體承保盈利將會更加持久穩(wěn)固?！蓖踅饘殞缑嫘侣劚硎尽?/p>
然而，在險企“出海”尋找“藍?！痹隽康倪^程中，挑戰(zhàn)與機遇并存。
王忠曜認為，挑戰(zhàn)主要包括：一是數(shù)據(jù)困境。海外駕駛環(huán)境、維修成本等與國內差異顯著，精準定價難度大；二是合規(guī)門檻。各國監(jiān)管體系復雜，政策要求多樣；三是服務網(wǎng)絡布局。專業(yè)維修網(wǎng)點建設成本高、周期長；四是特殊風險管理。電池聚集、自然災害等新型風險累積需要專業(yè)管理。
對此，王忠曜介紹，“中再產險正在從四方面著力：第一，共建數(shù)據(jù)平臺。我們正推動建立行業(yè)級數(shù)據(jù)平臺‘再·途’，通過聚合分析多維度行業(yè)和業(yè)務數(shù)據(jù)，加快開發(fā)更精準的定價模型，為行業(yè)提供技術后援。第二，共享全球網(wǎng)絡。依托中國再保與全球合作伙伴的網(wǎng)絡，為險企提供目標市場政策解讀、推薦本地服務伙伴等服務，幫助降低機會成本。第三，創(chuàng)新再保方案。針對海外特殊風險，提供定制化再保險解決方案，幫助直保公司擴大承保能力，穩(wěn)定經營。第四，推動標準輸出?！?/p>