文 | 牛星鈞
12月10日，青島國恩科技股份有限公司（股票代碼：002768，以下簡稱“國恩股份”）發(fā)布公告稱，已于近日獲得中國證券監(jiān)督管理委員會出具的《關(guān)于青島國恩科技股份有限公司境外發(fā)行上市備案通知書》（國合函〔2025〕2196號）。
這是國恩股份繼2015年在深圳證券交易所上市后，再次向資本市場進(jìn)發(fā)。
赴港上市，募資用途明確
國恩股份的H股上市之路始于今年5月。該公司董事會于2025年5月26日審議通過了發(fā)行H股股票并在香港聯(lián)合交易所有限公司上市的議案。
隨后，2025年6月26日，國恩股份向香港聯(lián)合交易所有限公司遞交了發(fā)行境外上市外資股并在香港聯(lián)交所主板掛牌上市的申請。
國恩股份于2025年7月12日公告，已向中國證監(jiān)會報(bào)送關(guān)于本次發(fā)行上市的備案申請材料，并獲接收。從申請材料獲接收到獲得備案通知書，整個(gè)進(jìn)程歷時(shí)約5個(gè)月。
12月10日，國恩股份發(fā)布公告稱，已獲得中國證監(jiān)會出具的《關(guān)于青島國恩科技股份有限公司境外發(fā)行上市備案通知書》，擬發(fā)行不超過54050000股境外上市普通股并在香港聯(lián)合交易所主板上市。
根據(jù)國恩股份披露的信息，募集資金在扣除相關(guān)發(fā)行費(fèi)用后，將主要用于建設(shè)香港區(qū)域總部平臺、科創(chuàng)研發(fā)投入、新增產(chǎn)能布局及戰(zhàn)略性投資并購、補(bǔ)充運(yùn)營資金等用途。
國恩股份表示，此次港股上市，有利于深入推進(jìn)公司全球化戰(zhàn)略布局，打造國際化資本運(yùn)作平臺，加快構(gòu)建國內(nèi)國際雙循環(huán)格局，進(jìn)一步助推公司產(chǎn)業(yè)全球化布局升維。
“大化工+大健康”雙主業(yè)驅(qū)動，營收凈利增長
國恩股份的業(yè)務(wù)布局廣泛，主要分為“大化工產(chǎn)業(yè)”和“大健康產(chǎn)業(yè)”兩大板塊。
在大化工產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域，國恩股份全力打造以綠色石化材料、有機(jī)高分子改性材料、有機(jī)高分子復(fù)合材料為主的三大業(yè)務(wù)引擎，構(gòu)建“新材料+”產(chǎn)業(yè)生態(tài)圈。
綠色石化材料業(yè)務(wù)方面，國恩股份通過一系列延鏈項(xiàng)目布局改性材料上游產(chǎn)業(yè)鏈，包括“年產(chǎn)100萬噸聚苯乙烯項(xiàng)目”、“年產(chǎn)25萬噸聚苯乙烯項(xiàng)目”等。
有機(jī)高分子改性材料業(yè)務(wù)主要涉及有機(jī)高分子改性材料的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售。這些材料在家電和汽車工業(yè)領(lǐng)域應(yīng)用最為集中，并越來越多地被應(yīng)用于智能家具、新能源汽車、5G通信等領(lǐng)域。
有機(jī)高分子復(fù)合材料業(yè)務(wù)則研發(fā)以多種樹脂為基體，復(fù)合礦物纖維、碳纖維的復(fù)合材料，打造低密度、高強(qiáng)度、輕量化的產(chǎn)品。據(jù)悉，國恩股份已為寧德時(shí)代、比亞迪等新能源汽車頭部客戶提供多元復(fù)合材料產(chǎn)品及批量制造整體解決方案
在大健康板塊，公司通過控股東寶生物開展業(yè)務(wù)，產(chǎn)品主要包括明膠、空心膠囊、膠原蛋白等，應(yīng)用于藥用輔料、營養(yǎng)大健康市場、美妝、醫(yī)療醫(yī)美等領(lǐng)域。
該公司擁有年產(chǎn)13500噸明膠的產(chǎn)能，產(chǎn)品應(yīng)用于藥用輔料、營養(yǎng)健康食品、美妝等多個(gè)領(lǐng)域。
除了傳統(tǒng)業(yè)務(wù)板塊，國恩股份正在拓展機(jī)器人產(chǎn)業(yè)布局。據(jù)悉，國恩股份已組建技術(shù)研發(fā)團(tuán)隊(duì)，建成自主算力中心，專注于機(jī)器人場景化AI大模型的訓(xùn)練與研發(fā)。在材料端，國恩股份依托特種工程塑料、碳纖維/玻纖增強(qiáng)復(fù)合材料等產(chǎn)線，為機(jī)器人提供定制化輕量化支持。
從財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)來看，國恩股份2025年前三季度業(yè)績持續(xù)增長。據(jù)三季報(bào)數(shù)據(jù)，2025前三季度國恩股份實(shí)現(xiàn)營收154.97億元，同比增長9.44%，歸母凈利潤6.15 億元，同比增長34.24%，扣非歸母凈利潤5.97 億元，同比增長43.61%。
在三季度，國恩股份實(shí)現(xiàn)營收57.43 億元，同比增長18.81%，歸母凈利潤2.69 億元，同比增長46.67%；扣非歸母凈利潤2.63 億元，同比增長75.00%。