文 ｜ 雷達(dá)財(cái)經(jīng) 丁禹

編輯 | 孟帥

2026年開(kāi)年，字節(jié)跳動(dòng)接連放出“王炸”消息。

在大模型領(lǐng)域，字節(jié)近日推出AI視頻生成模型Seedance 2.0。在內(nèi)測(cè)期間，這款可根據(jù)文本或圖像創(chuàng)建電影級(jí)視頻的模型，便憑借令人驚艷的表現(xiàn)刷屏互聯(lián)網(wǎng)。

在硬件層面，有消息稱(chēng)，字節(jié)擁有一支規(guī)模超千人的自研芯片團(tuán)隊(duì)，其自研芯片目前已形成四大產(chǎn)品線：AI芯片、CPU、VPU、DPU。

事實(shí)上，在當(dāng)下風(fēng)頭正盛的AI熱潮中，全球各頭部大廠都在持續(xù)加碼投入，一場(chǎng)圍繞AI的激烈爭(zhēng)奪戰(zhàn)已然打響。

在這場(chǎng)沒(méi)有硝煙的戰(zhàn)爭(zhēng)中，字節(jié)跳動(dòng)作為不可忽視的重要參與者，在預(yù)算投入上毫不吝嗇：2024年，公司為AI投入800億元；2025年，其資本開(kāi)支預(yù)計(jì)可達(dá)1500至1600億元；2026年，字節(jié)更是計(jì)劃再次豪擲1600億元，用于AI業(yè)務(wù)的發(fā)展。

據(jù)此粗略估算，短短三年時(shí)間，字節(jié)在AI領(lǐng)域的投入預(yù)計(jì)將達(dá)到驚人的4000億元，投資規(guī)模直追中型地級(jí)市一年的GDP。

在AI業(yè)務(wù)方面如此巨大的投資力度，也讓字節(jié)在資本市場(chǎng)上備受青睞。去年11月，“風(fēng)投女王”徐新掌舵的今日資本以3億美元重金購(gòu)入字節(jié)股份，字節(jié)的估值借此被抬升至4800億美元（約3.4萬(wàn)億人民幣）。

天眼查顯示，張一鳴于2012年創(chuàng)辦字節(jié)。而在字節(jié)估值再創(chuàng)新高之際，張一鳴也迎來(lái)了身家的大幅增長(zhǎng)。

在去年10月出爐的《2025胡潤(rùn)百富榜》上，張一鳴以4700億元的財(cái)富高居榜單第二，身家較上年上漲34%。

先對(duì)標(biāo)再超越！Seedance 2.0火爆全球

不少網(wǎng)友對(duì)生成式視頻AI的初印象，或始于2024年2月OpenAI發(fā)布的Sora。

僅通過(guò)簡(jiǎn)短或詳細(xì)的提示詞描述，或一張靜態(tài)圖片，Sora就能生成類(lèi)似電影的逼真場(chǎng)景，涵蓋多個(gè)角色、不同類(lèi)型動(dòng)作和背景細(xì)節(jié)等，最高能生成1分鐘的1080P高清視頻。

Sora的出現(xiàn)，在當(dāng)時(shí)顛覆了人們的想象，不少人稱(chēng)2024年是“AI視頻生成元年”。

大半年后，字節(jié)跳動(dòng)的類(lèi)似模型才姍姍來(lái)遲。2024年9月，字節(jié)發(fā)布PixelDance和Seaweed，這兩個(gè)模型分別由字節(jié)當(dāng)時(shí)的AI Lab團(tuán)隊(duì)和Seed團(tuán)隊(duì)分別開(kāi)發(fā)，但相比老對(duì)手快手打造的可靈AI晚了3個(gè)月。

直到2024年11月，PixelDance和Seaweed才在字節(jié)跳動(dòng)旗下的視頻生成產(chǎn)品即夢(mèng)上線，面向平臺(tái)用戶(hù)正式開(kāi)放。

2025年，隨著AI視頻模型賽道的“戰(zhàn)火”持續(xù)升級(jí)，OpenAI的Sora 2和谷歌的Veo 3等產(chǎn)品悉數(shù)登場(chǎng)。

面對(duì)對(duì)手們發(fā)起的攻勢(shì)，字節(jié)也不甘示弱。同年4月，字節(jié)將AI Lab團(tuán)隊(duì)并入Seed團(tuán)隊(duì)。

次月，字節(jié)把PixelDance和Seaweed進(jìn)行整合，推出視頻模型Seedance 1.0 lite。團(tuán)隊(duì)和產(chǎn)品的進(jìn)一步整合，讓字節(jié)在視頻生成大模型上進(jìn)一步按下加速鍵。

6月，字節(jié)發(fā)布Seedance 1.0和Seedance 1.0 pro模型，可支持文字與圖片輸入，生成多鏡頭無(wú)縫切換的1080P視頻，并將生成時(shí)間大幅縮短。

去年12月，Seedance 1.5 pro正式發(fā)布，帶來(lái)了音畫(huà)同步輸出、多語(yǔ)言多人對(duì)白配音等多項(xiàng)先進(jìn)功能。

僅僅兩個(gè)月后，字節(jié)打造的Seedance 2.0又憑借其炸裂級(jí)的AI視頻生成能力，徹底引爆海內(nèi)外互聯(lián)網(wǎng)。

與此前版本相比，Seedance 2.0的生成質(zhì)量有了大幅提升，其在復(fù)雜交互和運(yùn)動(dòng)場(chǎng)景下的可用率更高，物理準(zhǔn)確度、逼真度、可控性顯著增強(qiáng)，更加貼合工業(yè)級(jí)創(chuàng)作場(chǎng)景的需求。

有網(wǎng)友評(píng)論稱(chēng)，“這光影、這運(yùn)鏡、這音效……在它面前，Sora簡(jiǎn)直像個(gè)上個(gè)時(shí)代的玩具！”

面對(duì)Seedance 2.0在全球范圍內(nèi)引發(fā)的這場(chǎng)技術(shù)海嘯，就連科技界大佬、全球首富馬斯克也被其深深震撼，引得他在社交平臺(tái)轉(zhuǎn)發(fā)評(píng)論Seedance 2.0相關(guān)推文，感慨模型發(fā)展速度太快。

而Seedance 2.0的驚艷表現(xiàn)，甚至讓知名導(dǎo)演賈樟柯都不禁感嘆：“Seedance 2.0確實(shí)厲害，我準(zhǔn)備用它做個(gè)短片?！?/p>

有趣的是，就在大半年前的“青蔥計(jì)劃”電影大師班上，賈樟柯還曾表示，目前AI無(wú)法完全取代傳統(tǒng)電影拍攝手法。

此外，多位美國(guó)導(dǎo)演在使用Seedance 2.0制作短片后也都發(fā)出了驚嘆。導(dǎo)演查爾斯·柯倫發(fā)文稱(chēng)，他借助Seedance 2.0為從未面世的游戲真人電影制作了一版預(yù)告片，只用了20分鐘、花費(fèi)60美元。

導(dǎo)演安德魯·奧萊克發(fā)布了一條不到30秒的短片，內(nèi)容是一個(gè)坐著輪椅的小男孩在樹(shù)林滑落到水中的視頻，整個(gè)視頻節(jié)奏緊湊，像電影里的驚險(xiǎn)情節(jié)。奧萊克說(shuō)：“這太不可思議了！只需要一個(gè)提示詞，Seedance 2.0就能搞定！”

“AIGC的童年時(shí)代，結(jié)束了”，《黑神話·悟空》制作人馮驥更是感慨道：“我很慶幸，至少今天的Seedance 2.0，來(lái)自中國(guó)”，并用領(lǐng)先、全能、低門(mén)檻等詞概括了自己初步使用后的感受。

不過(guò)，馮驥也表達(dá)了自己的擔(dān)憂。他指出，一般性視頻的制作成本將無(wú)法再沿用影視行業(yè)的傳統(tǒng)邏輯，開(kāi)始逐漸趨近算力的邊際成本。內(nèi)容領(lǐng)域必將迎來(lái)史無(wú)前例的通貨膨脹，傳統(tǒng)組織結(jié)構(gòu)與制作流程會(huì)被徹底重構(gòu)。

更令馮驥擔(dān)憂的是——假視頻泛濫與信任危機(jī)，“這一點(diǎn)是真正促使我發(fā)這條微博的原因，因?yàn)楸普娴募僖曨l將變得毫無(wú)門(mén)檻，而現(xiàn)有的知識(shí)產(chǎn)權(quán)與審查體系會(huì)面臨空前沖擊”。

而好萊塢則聯(lián)合向字節(jié)發(fā)起抵制。據(jù)媒體報(bào)道，代表Netflix、派拉蒙影業(yè)、亞馬遜米高梅工作室、索尼影視娛樂(lè)、環(huán)球影業(yè)、華特迪士尼影業(yè)、華納兄弟探索等主流制片廠的美國(guó)電影協(xié)會(huì)（MPA），對(duì)此提出嚴(yán)正抗議。

MPA指出，Seedance 2.0上線短短一天內(nèi)，就出現(xiàn)了大規(guī)模未經(jīng)授權(quán)使用美國(guó)版權(quán)作品的情況，要求字節(jié)跳動(dòng)立即停止相關(guān)服務(wù)。

MPA主席查爾斯·里夫金表示，字節(jié)跳動(dòng)的該行為無(wú)視保護(hù)創(chuàng)作者權(quán)利的版權(quán)法，對(duì)數(shù)以萬(wàn)計(jì)的美國(guó)影視行業(yè)工作崗位造成了威脅。

面對(duì)行業(yè)抗議之聲，字節(jié)跳動(dòng)迅速作出反應(yīng)：宣布暫停用戶(hù)上傳真實(shí)人物圖像的功能，并表態(tài)將尊重知識(shí)產(chǎn)權(quán)和版權(quán)保護(hù)，但此舉并未完全打消好萊塢的顧慮。

根據(jù)Axios獲得的信件副本，華特迪士尼公司已于當(dāng)?shù)貢r(shí)間周五向字節(jié)跳動(dòng)發(fā)函，指控對(duì)方在訓(xùn)練和開(kāi)發(fā)Seedance 2.0模型時(shí)未經(jīng)許可使用迪士尼作品，要求字節(jié)跳動(dòng)“停止侵權(quán)且不得再犯”。

組建千人自研芯片團(tuán)隊(duì)，已形成四大產(chǎn)品線

字節(jié)跳動(dòng)旗下Seedance 2.0、豆包等AI產(chǎn)品所取得的亮眼成績(jī)，背后離不開(kāi)算力硬件的有力支撐。

據(jù)證券時(shí)報(bào)，此前，字節(jié)跳動(dòng)主要依賴(lài)向第三方購(gòu)買(mǎi)算力資源，但近來(lái)公司決定全面布局自建AI數(shù)據(jù)中心，從基礎(chǔ)設(shè)施到硬件采購(gòu)，全部自主掌控。

在資金投入上，字節(jié)跳動(dòng)可謂不遺余力。2024年，其在AI上的資本開(kāi)支高達(dá)800億元，幾乎達(dá)到了BAT三家資本開(kāi)支的總和，后者約為1000億元。

2025年，字節(jié)的資本開(kāi)支預(yù)計(jì)將達(dá)到驚人的1600億元，其中約900億元將用于AI算力的采購(gòu)，國(guó)內(nèi)計(jì)劃投入400億元，國(guó)外（主要是東南亞地區(qū)）投入500億元，以構(gòu)建強(qiáng)大的AI計(jì)算能力基礎(chǔ)。

其余700億元?jiǎng)t分配給IDC基建以及網(wǎng)絡(luò)設(shè)備如光模塊、交換機(jī)的招標(biāo)，國(guó)內(nèi)500億元，國(guó)外200億元，旨在打造自主可控的大規(guī)模數(shù)據(jù)中心集群。

另?yè)?jù)36氪“智能涌現(xiàn)”，此前有消息指出，字節(jié)在2026年即將投入1600億元用于AI領(lǐng)域，其中高達(dá)850億元用于AI處理器的采購(gòu)研發(fā)。

截至去年年底，字節(jié)至少已儲(chǔ)備了近12萬(wàn)張英偉達(dá)卡（A100、A800、H800），另還有近百萬(wàn)片英偉達(dá)H20、L20、L40芯片。

此外，字節(jié)體系內(nèi)還儲(chǔ)備了大量國(guó)產(chǎn)AI芯片，如寒武紀(jì)5/6/9系列、晟騰910B/C、海光、昆侖芯等，數(shù)量在數(shù)萬(wàn)到幾千不等。

同時(shí)，字節(jié)亦想將核心芯片技術(shù)攥在手中。據(jù)“智能涌現(xiàn)”了解，目前字節(jié)的芯片團(tuán)隊(duì)整體規(guī)模已隱秘?cái)U(kuò)充至千人以上。

有知情人士透露，字節(jié)的AI芯片團(tuán)隊(duì)和CPU團(tuán)隊(duì)人數(shù)較多，其中，AI芯片方向人數(shù)過(guò)半，達(dá)500人以上，CPU團(tuán)隊(duì)在200人左右。

2月14日，藍(lán)鯨新聞從知情人士處獲悉，字節(jié)跳動(dòng)芯片研發(fā)團(tuán)隊(duì)將開(kāi)始規(guī)?；衅福唧w招聘城市涵蓋北京、上海、深圳等，所需職位包括芯片架構(gòu)、soc設(shè)計(jì)等。

同時(shí)，“智能涌現(xiàn)”還提到，字節(jié)跳動(dòng)的芯片團(tuán)隊(duì)近期進(jìn)行了架構(gòu)調(diào)整：原芯片負(fù)責(zé)人、“Data-系統(tǒng)”部技術(shù)總監(jiān)王劍不再分管該板塊。

而芯片團(tuán)隊(duì)中的AI芯片與DPU團(tuán)隊(duì)負(fù)責(zé)人施云峰、CPU團(tuán)隊(duì)負(fù)責(zé)人余紅斌，將直接向公司副總裁、火山引擎業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人楊震原匯報(bào)。

據(jù)悉，字節(jié)的芯片業(yè)務(wù)始于2020年，目前主要分為四大板塊——AI芯片、CPU、VPU、DPU。

其中，AI芯片用于豆包大模型推理等；CPU是服務(wù)器芯片，用于數(shù)據(jù)中心的通用計(jì)算；VPU（視頻處理單元）用于視頻解碼和內(nèi)容審核；DPU（數(shù)據(jù)處理單元）則主要用于數(shù)據(jù)中心網(wǎng)絡(luò)的網(wǎng)絡(luò)和存儲(chǔ)優(yōu)化，比如RDMA等等。

據(jù)路透社消息，在隱秘籌備六年后，字節(jié)專(zhuān)注于推理任務(wù)的AI芯片（SeedChip）計(jì)劃在2026年3月底前獲首批芯片樣片，并計(jì)劃在今年內(nèi)生產(chǎn)至少10萬(wàn)顆自研AI芯片，并逐步將產(chǎn)量提升至35萬(wàn)顆，代工方或?yàn)槿恰?/p>

據(jù)“智能涌現(xiàn)”了解，字節(jié)的AI芯片此前已隱秘迭代了三、四代，除了三星，也曾與其他代工廠商接觸。

有分析認(rèn)為，字節(jié)跳動(dòng)自研芯片若成功落地，不僅能有效降低公司算力成本、減少外部依賴(lài)，同時(shí)還能推動(dòng)軟硬件深度協(xié)同優(yōu)化，從而更好地適配并迭代自有算法體系，進(jìn)一步強(qiáng)化技術(shù)壁壘。

海內(nèi)外科技巨頭，為AI瘋狂“燒錢(qián)”

字節(jié)豪擲4000億資金重押AI業(yè)務(wù)的同時(shí)，海內(nèi)外的眾多科技巨頭也紛紛摩拳擦掌，不惜重金為AI業(yè)務(wù)“燒錢(qián)”。

在去年9月的云棲大會(huì)上，阿里巴巴集團(tuán)CEO、阿里云智能集團(tuán)董事長(zhǎng)兼CEO吳泳銘表示，阿里正在積極推進(jìn)三年3800億元的AI基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)計(jì)劃，并將會(huì)持續(xù)追加更大的投入。

再將視線轉(zhuǎn)至海外，谷歌公布2026年資本支出計(jì)劃為1750億至1850億美元，幾乎是2025年的兩倍。

據(jù)路透社，包括谷歌、微軟、亞馬遜、Meta在內(nèi)的一眾科技巨頭，今年合計(jì)在人工智能領(lǐng)域的投入預(yù)計(jì)將超6300億美元。盡管迄今為止，這些投入帶來(lái)的回報(bào)增速，仍落后于支出的增長(zhǎng)步伐。

國(guó)內(nèi)互聯(lián)網(wǎng)巨頭騰訊在其最新披露的季報(bào)中表示，其在AI上的戰(zhàn)略投入，不僅在廣告精準(zhǔn)定向及游戲用戶(hù)參與度等業(yè)務(wù)領(lǐng)域帶來(lái)助益，也帶來(lái)了編程、游戲及視頻制作等領(lǐng)域的效率提升。

阿里則在最新半年報(bào)中表示，云智能集團(tuán)整體收入（不計(jì)來(lái)自阿里巴巴并表業(yè)務(wù)的收入）同比增長(zhǎng)28%，主要由公共云業(yè)務(wù)收入增長(zhǎng)所帶動(dòng)，其中包括AI相關(guān)產(chǎn)品采用量的提升。

不過(guò)，騰訊和阿里這兩大互聯(lián)網(wǎng)巨頭，也面臨著與海外科技巨頭相似的困境。其中，騰訊去年前三季度錄得歸母凈利潤(rùn)1665.82億元，同比增長(zhǎng)16.7%，但增速同比下滑約45個(gè)百分點(diǎn)，增長(zhǎng)勢(shì)頭明顯放緩。

而阿里在2026財(cái)年上半年實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤(rùn)641.06億元，同比減少5.92%，增速同比下滑近16個(gè)百分點(diǎn)。

對(duì)于字節(jié)跳動(dòng)而言，除豆包、即夢(mèng)等產(chǎn)品積累的大量用戶(hù)具備在C端轉(zhuǎn)化為付費(fèi)與增值收入的巨大潛力外，公司旗下的云服務(wù)平臺(tái)火山引擎，也有望在AI浪潮中成為直接受益方，為公司的業(yè)務(wù)拓展與盈利增長(zhǎng)開(kāi)辟新的路徑。

據(jù)Omdia發(fā)布的《2025全球企業(yè)級(jí)MaaS市場(chǎng)分析》，截至2025年10月，字節(jié)的火山引擎日均Tokens調(diào)用量超30萬(wàn)億，名列全球第三，市場(chǎng)份額達(dá)到15%，僅次于OpenAI和Google Cloud。

當(dāng)前，MaaS服務(wù)已成為增長(zhǎng)最快、毛利最高的AI云計(jì)算產(chǎn)品。截至去年12月，豆包大模型日均調(diào)用量已突破50萬(wàn)億Tokens，較同年10月增長(zhǎng)66.7%，相比2024年同期更是增長(zhǎng)超十倍。

通過(guò)模型結(jié)構(gòu)和軟硬件工程優(yōu)化等技術(shù)創(chuàng)新，大模型在提供極高性?xún)r(jià)比服務(wù)的同時(shí)，也有著較好的毛利。據(jù)火山引擎總裁譚待透露，豆包大模型MaaS的毛利水平遠(yuǎn)遠(yuǎn)優(yōu)于IaaS等傳統(tǒng)云產(chǎn)品。

在開(kāi)年接連放出“王炸”消息后，字節(jié)后續(xù)能否在AI浪潮中持續(xù)保持領(lǐng)先地位？雷達(dá)財(cái)經(jīng)將持續(xù)關(guān)注。