近期，多家中小銀行迎來新一輪存款利率調(diào)整潮。

3月以來，包括新疆銀行、云南元江北銀村鎮(zhèn)銀行、黑龍江友誼農(nóng)村商業(yè)銀行、南京浦口靖發(fā)村鎮(zhèn)銀行等數(shù)十家中小銀行密集下調(diào)存款掛牌利率，其中2年期、3年期、5年期定期存款產(chǎn)品利率普遍降至2%以下，正式邁入“1”字頭時代。

舉例來看，錫商銀行表示，自4月1日起，該行將對手機銀行部分存款利率進行調(diào)整，3年期、5年期定期存款利率均調(diào)整為1.8%，相較于當前利率均下調(diào)20個基點。

江蘇南京浦口靖發(fā)村鎮(zhèn)銀行3月以來已連續(xù)兩次下調(diào)存款利率。3月9日，該行將1年期存款利率由1.85%調(diào)整為1.65%，2年期存款利率由1.8%調(diào)整為1.65%；3月20日，該行再度下調(diào)，1年期存款利率降至1.5%，2年期存款利率降至1.47%。

3月6日，新疆銀行發(fā)布公告稱，自10日起調(diào)整人民幣存款掛牌利率，活期存款、整存整取、協(xié)定存款、通知存款利率均有下調(diào)，最大降幅為15BP（基點）。其中，活期存款和3年期及以下定期存款利率普遍下調(diào)10BP，5年期定存利率下調(diào)15BP。此外，協(xié)定存款和7天期通知存款均下調(diào)10BP，1天期通知存款利率下調(diào)5BP。

本輪降息潮中，“利率倒掛”已成為普遍現(xiàn)象。部分銀行不同期限存款利率已基本持平甚至出現(xiàn)倒掛，即長期存款利率低于短期存款利率。例如，大連旅順口蒙銀村鎮(zhèn)銀行調(diào)整后三年期定存利率為1.80%，高于五年期的1.60%。

與此同時，長期限存款產(chǎn)品正加速退出市場。據(jù)北京商報報道，19家民營銀行中已有9家銀行的APP上無法找到5年期存款產(chǎn)品，部分銀行實質(zhì)上暫停了中長期定存的新增業(yè)務(wù)。國有六大行也已于2025年12月集體下架5年期大額存單。

據(jù)了解，本輪降息潮是銀行業(yè)為應(yīng)對凈息差持續(xù)收窄壓力的理性選擇。國家金融監(jiān)督管理總局數(shù)據(jù)顯示，截至2025年四季度末，商業(yè)銀行凈息差為1.42%，與三季度末持平，但相比2024年底的1.52%已大幅下探10個基點。

展望未來，業(yè)內(nèi)普遍認為存款利率下行趨勢仍將延續(xù)。中信證券預(yù)計，2026年銀行業(yè)凈息差降幅收窄至4個基點左右，為2022年以來首次年度息差降幅在低個位數(shù)水平。

光大證券認為，今年凈息差將繼續(xù)“L”型下行，全年預(yù)計收窄約15bp至1.36%。資產(chǎn)端重定價壓力仍大，負債端存款成本改善是“唯一緩沖墊”；非息收入成為對沖關(guān)鍵。

中金公司稱，預(yù)計2025年銀行息差同比仍收窄10-15bp，利息收入負增長短期難扭轉(zhuǎn)；負債端活期占比高、高成本存款少的銀行相對抗壓。