記者 | 胡穎君

中國(guó)富裕家庭擁有的總財(cái)富達(dá)160萬(wàn)億元，比上年增長(zhǎng)9.6%，是中國(guó)全年GDP總量的1.6倍——這是2021年的胡潤(rùn)財(cái)富報(bào)告通過(guò)實(shí)證調(diào)研得出的富裕家庭規(guī)模數(shù)據(jù)。

4月14日，胡潤(rùn)研究院與青島意才基金銷售有限公司聯(lián)合發(fā)布《2021胡潤(rùn)財(cái)富報(bào)告》（簡(jiǎn)稱“報(bào)告”）。該報(bào)告揭示了目前中國(guó)財(cái)富家庭數(shù)量和地域分布情況，并進(jìn)一步探索了中國(guó)財(cái)富人群在投資理念、投資行為、資產(chǎn)配置、投資渠道、海外投資等金融相關(guān)領(lǐng)域，以及教育、醫(yī)療和生活方式等非金融服務(wù)需求方面的變化與趨勢(shì)。

報(bào)告顯示，在中國(guó)富裕家庭擁有的160萬(wàn)億元總財(cái)富中，可投資資產(chǎn)達(dá)49萬(wàn)億元，占總財(cái)富的三成。預(yù)計(jì)有18萬(wàn)億元財(cái)富將在10年內(nèi)傳承給下一代，49萬(wàn)億元財(cái)富將在20年內(nèi)傳承給下一代，92萬(wàn)億元財(cái)富將在30年內(nèi)傳承給下一代。去年胡潤(rùn)財(cái)富報(bào)告預(yù)計(jì)，有17萬(wàn)億元財(cái)富將在10年內(nèi)傳承給下一代，42萬(wàn)億元財(cái)富將在20年內(nèi)傳承給下一代，78萬(wàn)億元財(cái)富將在30年內(nèi)傳承給下一代。

值得注意的是，該報(bào)告中“總財(cái)富”包括固定資產(chǎn)和可投資資產(chǎn)。固定資產(chǎn)主要是自住房產(chǎn)和企業(yè)主非上市股權(quán)；可投資資產(chǎn)主要是投資性房產(chǎn)和流動(dòng)資產(chǎn)如股票、基金、債券、存款、保險(xiǎn)等。

而報(bào)告中的“富裕家庭”為擁有600萬(wàn)人民幣總財(cái)富的家庭，“高凈值家庭”為擁有千萬(wàn)人民幣總財(cái)富的家庭，“超高凈值家庭”為擁有億元人民幣總財(cái)富的家庭，“國(guó)際超高凈值家庭”為擁有3000萬(wàn)美元總財(cái)富的家庭。

報(bào)告顯示，截至2021年1月1日，中國(guó)擁有600萬(wàn)人民幣總財(cái)富的“富裕家庭”數(shù)量已經(jīng)達(dá)到508萬(wàn)戶，比上年增加7萬(wàn)戶，增長(zhǎng)率為1.3%，其中擁有600萬(wàn)人民幣可投資資產(chǎn)的“富裕家庭”數(shù)量達(dá)到183萬(wàn)戶；擁有千萬(wàn)人民幣總財(cái)富的“高凈值家庭”數(shù)量達(dá)到206萬(wàn)戶，比上年增加4萬(wàn)戶，增長(zhǎng)率為2%，其中擁有千萬(wàn)人民幣可投資資產(chǎn)的“高凈值家庭”數(shù)量達(dá)到110萬(wàn)戶；擁有億元人民幣總財(cái)富的“超高凈值家庭”數(shù)量達(dá)到13.3萬(wàn)戶，比上年增加3,300戶，增長(zhǎng)率為2.5%，其中擁有億元人民幣可投資資產(chǎn)的“超高凈值家庭”數(shù)量達(dá)到7.9萬(wàn)戶；擁有3000萬(wàn)美元總財(cái)富的“國(guó)際超高凈值家庭”數(shù)量達(dá)到8.9萬(wàn)戶，比上年增加2,400戶，增長(zhǎng)率為2.8%，其中擁有3000萬(wàn)美元可投資資產(chǎn)的“國(guó)際超高凈值家庭”數(shù)量達(dá)到5.6萬(wàn)戶。

資產(chǎn)配置層面，報(bào)告顯示，中國(guó)富裕家庭在投資渠道由窄入寬、防御兼顧進(jìn)攻的特征凸顯。財(cái)富人群對(duì)于權(quán)益市場(chǎng)的參與度意愿增勢(shì)顯著，例如以股票型基金為代表的金融產(chǎn)品受到青睞。海外資產(chǎn)配置標(biāo)的從原先傳統(tǒng)的不動(dòng)產(chǎn)逐步向多元化市場(chǎng)轉(zhuǎn)變，由過(guò)往的單一產(chǎn)品選擇轉(zhuǎn)向整合的綜合化資產(chǎn)配置方案。

隨著資本市場(chǎng)增值和新興經(jīng)濟(jì)涌現(xiàn)，近年來(lái)年輕財(cái)富人群在投資領(lǐng)域表現(xiàn)踴躍。這個(gè)被貼上“財(cái)富新貴”標(biāo)簽的群體在選擇金融機(jī)構(gòu)時(shí)尤其注重投資顧問(wèn)的專業(yè)水平和綜合素養(yǎng)。此外，專業(yè)性和品牌力是財(cái)富人群在選擇金融機(jī)構(gòu)服務(wù)時(shí)的重要考量標(biāo)準(zhǔn)。金融工具的創(chuàng)新迭代促使財(cái)富人群的投資方式從單一形式轉(zhuǎn)向多元化模式。