界面新聞記者 | 高菁
界面新聞編輯 | 張慧 楊悅
2025年年底一個工作日的下午，作為國內(nèi)某頭部鋰電池企業(yè)海外市場負責人的柯藍，一直在一場電話會議中。
電話另一端，一家印度客戶正在逐條審閱合同中的價格變動條款。
對方要求柯藍團隊將剛剛提出的漲價比例，拆解到13%原材料增值稅中，以精確核算具體漲幅。
在一段長久的僵持中，柯藍意識到，一場由出口退稅政策調整引發(fā)的成本傳導博弈，已提前在談判桌上打響。
2026年1月9日，財政部、稅務總局發(fā)布《關于調整光伏等產(chǎn)品出口退稅政策的公告》，自2026年4月1日起至2026年12月31日，將電池產(chǎn)品的增值稅出口退稅率由9%下調至6%；2027年1月1日起，取消電池產(chǎn)品增值稅出口退稅；自2026年4月1日起，取消光伏等產(chǎn)品增值稅出口退稅。
去年四季度，柯藍就已經(jīng)聽到了風聲。
彼時，柯藍所在公司的海外業(yè)務如火如荼，她的日程被跨國會議與談判塞滿，待處理的訂單材料在案頭不斷堆高。
柯藍的第一反應是頭疼，但立刻意識到，必須給所有客戶打上調價的“預防針”。
“若不能將因政策調整而產(chǎn)生的額外成本轉嫁出去，出口退稅降低多少，企業(yè)的凈利潤就將直接受到多少影響?！鄙显屡e辦的蜂巢能源電池日活動期間，該公司董事長楊紅新也曾向界面新聞表示。
理想情況下，退稅逐步取消后，出口至海外的鋰電終端產(chǎn)品，價格能夠同步上漲。
這到了考驗各企業(yè)海外團隊談判能力的時刻。
“提價節(jié)奏和幅度，會因產(chǎn)品屬性不同而存在差異，高溢價產(chǎn)品提價空間更足?！绷_蘭貝格副合伙人、能源行業(yè)首席專家傅強對界面新聞指出。
據(jù)他預測，鋰電產(chǎn)品將分階段平緩提價，第一階段預計動力電池漲2-3%、儲能電池漲2-4%；2027年退稅全取消后全品類漲6-9%，消費電池因市場競爭激烈僅漲1-2%，企業(yè)多通過長單、海外產(chǎn)能分攤成本，提價節(jié)奏更可控。
“預計今年將會出現(xiàn)鋰電池‘搶裝潮’?！币徽龢O材料龍頭向界面新聞如此預測道。
柯藍已明顯感受到這種變化。
“在相對成熟的市場，比如澳洲、日本和韓國，客戶的節(jié)奏在加快。一些儲能電站的并網(wǎng)時間本應該放在2027年的，他們盡量把并網(wǎng)時間提前到今年?！笨滤{說。
這是海外客戶為規(guī)避4月開始的出口退稅率下降，與國內(nèi)企業(yè)心照不宣的沖刺配合。
那4月之后的新價格正式生效，海外客戶是否愿意為這份“中國制造”支付更高的賬單？
傅強認為，由于電動汽車和儲能的需求剛性，接受度相對較高，預計短期需求僅下滑2-3%。
其認為，動力電池和大型儲能因與下游企業(yè)綁定深需求穩(wěn)定，歐洲、美國核心市場接受度高，需求恢復周期有望在3-6個月內(nèi)完成。
面對確定性的成本上升，海外買家也并非只能被動接受。尋求供應鏈的多元化，將部分訂單轉向中國以外的產(chǎn)能，成為他們最現(xiàn)實的平衡策略之一。
柯藍在與印度客戶周旋時，就已感受到這種壓力。
“印度市場本地制造轉移的速度，可能是全球最快的?！彼嘎?，經(jīng)行業(yè)摸排，已有七家印度本土企業(yè)正在建設電池包和系統(tǒng)集成產(chǎn)線。
當?shù)卣唢L向也很明確，據(jù)柯藍了解，相關產(chǎn)品的進口關稅可能會被進一步提高，以扶持本土制造業(yè)。
這種替代中國供應鏈的嘗試也在全球多個地區(qū)上演。不過，其效力和規(guī)模存在顯著差異。
傅強認為，海外客戶短期會推進供應鏈多元化進程，增加非中國供應鏈的占比，但受產(chǎn)能、成本和配套限制，對中國產(chǎn)品全面替代的可能性仍非常小。
2025年，中國企業(yè)動力電池裝機量，在全球市場的份額已超70%，儲能電池出貨量占全球超八成。
分區(qū)域看，韓國鋰電產(chǎn)能的成本比中國高出10-15%，可分流一部分高端市場需求。東南亞鋰電產(chǎn)能尚在建設且配套不完善，海外本土產(chǎn)能受技術和產(chǎn)能限制，短期內(nèi)也難以撼動中國的核心供應地位。
“國家為什么取消退稅？目的不是讓企業(yè)虧損得更多，而是讓中國銷售的電池價格回歸到合理的水平?！睏罴t新說。
盡管在當前市場顯現(xiàn)新一輪景氣苗頭，但中國鋰電行業(yè)仍深陷“增量不增利”的困境。
產(chǎn)品同質化導致技術溢價缺失，企業(yè)為爭奪訂單陷入慘烈價格戰(zhàn)。與此同時，前期大規(guī)模擴張留下的產(chǎn)能與剛性成本，迫使企業(yè)即使虧損也得維持生產(chǎn)，進一步加劇內(nèi)卷。
“中國好不容易發(fā)展起來的優(yōu)勢產(chǎn)業(yè)，馬上陷入自我競爭，然后‘內(nèi)卷’卷到‘外卷’。”寧德時代董事長曾毓群在2025年曾如此警示。
中國化學與物理電源行業(yè)協(xié)會儲能應用分會副秘書長馮思瑤向界面新聞指出：“‘退稅紅利’的退出，本質是在削弱用財政空間支撐價格競爭的可能性?！?/p>
馮思瑤表示，出口退稅是對境內(nèi)增值稅負擔的退還安排。退稅率持續(xù)下調乃至取消，會倒逼企業(yè)在海外談判中，更清晰地建立價值定價邏輯，減少把退稅空間直接讓渡為海外議價籌碼的現(xiàn)象。
復旦大學經(jīng)濟學院教授劉志闊也向界面新聞表示，取消增值稅出口退稅，直接削弱了過去由中央退稅與地方補貼疊加所形成的扭曲激勵，能夠有效緩解新能源行業(yè)在“退稅依賴”下的內(nèi)卷式競爭。
同時，也為地方政府提供了明確的政策信號，意圖遏制無效補貼，推動光伏、鋰電產(chǎn)業(yè)走向以技術創(chuàng)新和可持續(xù)盈利為核心的健康發(fā)展軌道。
在楊紅新看來，退稅政策調整帶來的成本上漲，需要由海外下游客戶承擔，而蜂巢能源也會朝著這個方向推動。
但他同時也指出，完全將成本轉嫁給客戶并非長久之計，可能會削弱客戶的產(chǎn)品競爭力，從而影響市場需求。因此，蜂巢能源也在考慮推進一部分海外的本地化布局以應對挑戰(zhàn)。
據(jù)馮思瑤觀察，針對退稅政策調整，當前行業(yè)正在形成三條主流應對思路。
在價格機制層面，將稅負變化嵌入報價機制與合同條款，明確稅負變動的分攤原則，并對長協(xié)客戶采用指數(shù)化、條款化方式減少一次性沖擊。
在經(jīng)營組織層面，通過海外倉、本地化服務、認證體系與交付能力建設，提高議價能力與客戶黏性，使價格從單一電芯走向全生命周期成本最優(yōu)。
在產(chǎn)品結構層面，向安全、壽命、快充、極端工況適應等高端需求集中，減少在標準品賽道用薄利和高周轉對沖風險的依賴。
“總體看，此次調整為中國制造業(yè)在國際市場上系統(tǒng)性地擺脫‘低價標簽’提供了一個關鍵轉折點。”劉志闊表示。
他指出，這一政策通過削弱稅差支撐的價格優(yōu)勢，將企業(yè)利潤來源從依賴產(chǎn)能和補貼預期，轉向技術、質量、品牌、系統(tǒng)集成與全生命周期服務，從而抑制內(nèi)卷式降價與無序擴產(chǎn)，推動行業(yè)整合與集中度提升，為行業(yè)的利潤回升和持續(xù)研發(fā)創(chuàng)造了條件。
同時，取消退稅向外界釋放了更市場化、規(guī)則化的政策信號，減少了中國企業(yè)競爭優(yōu)勢被解讀為政策性低價支持的空間，提升了應對反補貼、反傾銷和關稅壁壘的回旋余地，推動國際競爭焦點轉向標準認證、碳足跡和供應鏈優(yōu)化等高門檻指標。
“這一轉變，將為中國制造業(yè)從量的擴張向質的躍遷奠定基礎，同時推動中國制造在全球舞臺上的核心競爭力和國際信任度的提升?！眲⒅鹃熣f。
經(jīng)過漫長的談判，印度客戶初步同意了柯藍提出的漲價方案。
“客戶通過多方詢價后，會確認國內(nèi)主要供應商都已上調價格，這是行業(yè)內(nèi)的普遍趨勢。在認清這一現(xiàn)實后，他們往往會轉為理性接受?！笨滤{表示。
臨近春節(jié)，各類社交平臺上，鋰電池、光伏工廠春節(jié)高薪招工的消息層出不窮。
不難預見，未來兩個月，光伏、鋰電池工廠的生產(chǎn)線將保持高速運轉，趕制最后一波享受退稅紅利的出口訂單。